'은행은 불황이 없다'.

경기 회복세가 요원하지만 은행들이 불황을 모르고 있다. 오히려 최근 몇 년래 가장 실적이 좋은 시기를 맞이했다는 분석까지 나온다.

당초 올 1분기는 가계대출 규제와 대우조선해양 관련 충당금 이슈가 맞물리면서 실적개선이 불투명한 상황이었다.

그러나 가계부채 조이기와 시장금리 상승은 은행들이 대출금리를 올리기 쉽게 만들었고, 그간 늘려놓은 대출은 불황에도 효자역할을 톡톡히 하고 있다.

23일 금융권에 따르면 신한금융지주와 KB금융지주의 지난 1분기 순이익은 각각 9971억원, 8701억원으로 모두 지주 설립 이후 역대 최대치를 기록했다. 우리은행도 순이익 6375억원으로 지난 2011년 2분기 이후 최대치를, 하나금융지주는 대우조선 충당금을 대규모로 쌓고도 순이익 4921억원으로 외환은행 인수 이후 최대를 기록했다. 모두 1회성 이익이 있었지만 이를 제하고도 증권시장 추정치를 크게 웃도는 '어닝서프라이즈(깜짝 실적)'였다.

전문가들도 예상치 못한 호실적은 이자이익에서 나왔다고 분석했다. 기준금리는 그대로라 예금금리는 움직이지 않았지만 은행들은 대출규제와 시장금리 상승을 이유로 일제히 대출금리를 올렸다.

지난해 내내 지지부진했던 은행들의 순이자마진(NIM)은 올 1분기에 모두 크게 뛰었다. NIM은 은행이 대출 등 자산을 운용해서 벌어들인 수익에서 조달비용을 차감해 운용자산 총액으로 나눈 수치로 은행의 수익성을 나타내는 핵심 지표다.

우리은행의 NIM은 전분기 1.37%에서 1분기 1.44%로 무려 7bp(1bp=0.01%포인트)나 상승했다. 원화대출 이자율은 전분기 2.96%에서 3.00%로 높아졌지만 원화예금 이자율은 반대로 1.30%에서 1.26%로 낮아졌다.

KB금융의 NIM은 1.89%에 1.95%로 6bp, KB국민은행의 NIM은 1.61%에서 1.66%로 각각 6bp, 5bp 올랐다.

김진상 HMC투자증권 연구원은 "1분기 NIM 상승 폭은 예상치를 크게 웃도는 수준"이라며 "금리 환경이 우호적이고 저원가성예금의 유입이 지속될 전망이어서 올해 연간 NIM도 상승세를 보일 것으로 예상한다"고 설명했다.

신한금융의 NIM은 전분기 대비 4bp 오른 2.01%로 지난 2015년 1분기 이후 처름으로 2%대를 회복했다. 신한은행의 NIM은 1.53%로 전분기 대비 4bp 상승했다.

하나금융의 NIM은 1.80%에서 1.86%로, 하나은행은 1.38%에서 1.44%로 모두 각각 6bp 상승했다.

가계대출 증가세가 한풀 꺾였지만 이미 이미 늘어날대로 늘어난 상황인만큼 향후 금리 인상은 그대로 은행들의 수익 증가로 이어지는 구조가 만들어졌다.

한정태 하나금융투자 연구원은 "은행들의 수익성 악화에 대한 위기의식이 커지면서 NIM 관리에 집중한 것을 보인다"며 "금리인하가 있었던 지난해도 NIM은 소폭 하락에 그친 만큼 향후 금리가 인상되면 NIM은 추가적으로 상승할 가능성이 높다"고 설명했다.